Simulador Poupança vs CDI - Comparação de Investimentos
Simule e compare o rendimento líquido da caderneta de poupança com investimentos indexados ao CDI (como CDB, LCI e LCA) livre de impostos.
Qual é a finalidade?
Esta calculadora compara o rendimento líquido real da caderneta de poupança com investimentos em renda fixa atrelados ao CDI (CDB, LCI, LCA, Tesouro Selic) para um mesmo prazo e capital inicial, mostrando a diferença em reais e o percentual superior de cada alternativa.
Fórmula Utilizada
O simulador calcula o rendimento de forma composta mês a mês:
- Rendimento da Poupança:
- Se Selic anual
≤ 8.5\%: Taxa Poupança =70\%da taxa Selic + TR. - Se Selic anual
> 8.5\%: Taxa Poupança =0.5\%ao mês + TR.
- Rendimento do CDI:
- Taxa CDI = Taxa referencial CDI
×Percentual contratado. M_{CDI} = P × (1 + i_{CDI})n
- Tributação regressiva de IR sobre o lucro do CDI:
- Até 6 meses: 22.5% | 7 a 12 meses: 20% | 13 a 24 meses: 17.5% | Acima de 24 meses: 15%.
Como interpretar o resultado?
O simulador exibe os valores finais acumulados em cada modalidade de investimento, demonstrando o ganho bruto, a dedução de impostos e a diferença líquida final a favor do CDI.
Exemplos Práticos
Aplicação inicial de R 10.000,00 e depósitos mensais de R 500,00 durante 12 meses (CDI a 100% da taxa de 10,4% ao ano, Selic a 10,5%):
- Capital total investido: R$ 16.000,00
- Poupança líquida acumulada: R$ 16.531,20
- CDB/CDI líquido acumulado (com desconto de 20% de IR sobre lucros): R$ 16.712,40
- Diferença: R$ 181,20 a mais de lucro no CDI.
Dicas de Utilização
- Para prazos curtos (reserva de emergência), o CDI com liquidez diária costuma ser a melhor alternativa.
- Atente-se ao fato de que títulos de LCI e LCA não possuem cobrança de imposto de renda, sendo ainda mais vantajosos na comparação direta.
Observações Importantes
Os valores de mercado simulados utilizam projeções fixas das taxas Selic e CDI, podendo sofrer alterações reais de acordo com a política monetária nacional.
Perguntas Frequentes (FAQ)
O CDB é tão seguro quanto a poupança?
Sim. Ambos contam com a proteção e garantia do FGC (Fundo Garantidor de Créditos) para montantes de até R$ 250.000,00 por CPF e por instituição financeira.
O que significa '100% do CDI'?
Significa que o investimento rende exatamente a mesma variação da taxa CDI acumulada no período (taxa de mercado muito próxima da taxa Selic oficial).
O que rende mais atualmente: poupança ou 100% do CDI?
Historicamente, com a taxa Selic acima de 8,5% ao ano, os investimentos atrelados a 100% do CDI (como CDBs de liquidez diária) rendem substancialmente mais que a caderneta de poupança, mesmo após o desconto de Imposto de Renda.
Existem impostos sobre os rendimentos da poupança?
Não. A caderneta de poupança é totalmente isenta de Imposto de Renda (IR) e de IOF (após 30 dias de aplicação) para investidores pessoas físicas no Brasil.
Como funciona a regra de cálculo da poupança?
A remuneração da poupança segue duas regras: quando a taxa Selic está acima de 8,5% ao ano, a poupança rende 0,5% ao mês mais TR (Taxa Referencial). Quando a Selic está igual ou abaixo de 8,5% ao ano, a poupança rende 70% da Selic mais TR. A poupança rende apenas na data de aniversário do depósito (a cada 30 dias), portanto retiradas antes do aniversário não recebem rendimentos do período corrente.
Poupança tem garantia do FGC?
Sim. A poupança é garantida pelo FGC (Fundo Garantidor de Créditos) até R$ 250.000 por CPF por instituição financeira. Isso inclui o principal depositado mais os rendimentos acumulados. Para valores acima desse limite, o excedente não está garantido em caso de falência da instituição. O FGC cobre um total de até R$ 1 milhão por CPF em todos os bancos somados, com prazo de renovação de 4 anos.
Vale a pena migrar da poupança para o Tesouro Selic?
Na maioria dos cenários sim. O Tesouro Selic rende próximo a 100% do CDI (com taxa de custódia de 0,20% ao ano) e tem liquidez diária — o resgate cai na conta no próximo dia útil. A poupança, por render entre 70% e 85% do CDI dependendo do nível da Selic, perde significativamente no longo prazo. Para quem usa poupança como reserva de emergência, o Tesouro Selic é superior em rentabilidade com risco equivalente.
Existe algum caso em que a poupança é melhor que o CDB?
Em cenários raros: se o CDB oferecido rende menos de 70% do CDI com cobrança de IR, pode render menos que a poupança isenta de IR. Além disso, para resgates em prazo inferior a 30 dias (antes do aniversário da poupança), CDB com liquidez diária é melhor. Para valores acima de R$ 250.000, a poupança tem a garantia do FGC fragmentada por instituição, enquanto o Tesouro Direto tem garantia do governo federal (sem limite de valor).