Savings Simulator と CDI - 投資の比較
普通預金口座からの純利益を、非課税の CDI (CDB、LCI、LCA など) にインデックスされた投資とシミュレートして比較します。
主な目的
この計算ツールは、CDI (CDB、LCI、LCA、財務省 Selic) にリンクされた債券投資と、同期間および初期資本の普通預金口座の実質純利益を比較し、レアルの差と各選択肢の高いパーセンテージを示します。
計算公式
シミュレーターは月ごとに複利計算された収入を計算します。
- 貯蓄収入:
- 年間 Selic
≤ 8.5\%の場合: 貯蓄率 = Selic レートの70\%+ TR。 - 年間 Selic
> 8.5\%の場合: 節約率 = 月あたり0.5\%+ TR。
- CDI 収量:
- CDI レート = CDI 参照レート
×契約済みの割合。 M_{CDI} = P × (1 + i_{CDI})n
- CDI 利益に対する逆進性 IR 課税:
- 6 か月まで: 22.5% | 7 ～ 12 か月: 20% | 13 ～ 24 か月: 17.5% | 24 か月以上: 15%。
結果の解釈方法
シミュレーターは、各タイプの投資で累積された最終価値を表示し、CDI に有利な総利益、税控除、および最終的な純差額を示します。
計算例
¥ 10.000,00 e depósitos mensais de ¥ の初期投資 12 か月間 500.00 (CDI は年率 10.4% の 100%、Selic は 10.5%):
- 総投資資本: ¥ 16,000.00
- 累計純節約額: ¥ 16,531.20
- 累積正味 CDB/CDI (利益の 20% IR 割引あり): ¥ 16,712.40
- 差額: CDI で ¥181.20 の利益が増加。
便利な使い方
- 短期（緊急準備金）の場合、通常、日次流動性のある CDI が最良の代替手段となります。
- LCI 債券と LCA 債券には所得税がかからないため、直接比較するとさらに有利であることに注意してください。
重要な注意事項
シミュレートされた市場価値は、Selic および CDI レートの固定予測を使用しており、国の金融政策に従って実際に変更される可能性があります。
よくある質問 (FAQ)
CDB は普通預金と同じくらい安全ですか?
はい。どちらも FGC (信用保証基金) によって保護され、CPF および金融機関ごとに最大 ¥250,000.00 まで保証されます。
「CDI の 100%」とは何を意味しますか?
これは、投資が期間中に累積した CDI レートの変動とまったく同じ変動をもたらすことを意味します (市場レートは公式 Selic レートに非常に近い)。
現在、節約と CDI の 100% ではどちらがより多くの利益をもたらしますか?
歴史的に、Selic 金利が年間 8.5% を超えると、CDI の 100% にリンクされた投資 (日次流動性のある CDB など) は、所得税の割引後であっても、普通預金口座よりも大幅に高い収益をもたらします。
貯蓄収入には税金がかかりますか?
いいえ。ブラジルの個人投資家に対して、普通預金口座は所得税 (IR) と IOF (申請から 30 日後) を完全に免除されます。
貯蓄額の計算ルールはどのように機能しますか?
貯蓄報酬は 2 つのルールに従います。Selic 金利が年間 8.5% を超える場合、貯蓄利回りは月あたり 0.5% に TR (参考金利) を加えたものになります。 Selic が年間 8.5% 以下の場合、Selic と TR の 70% を節約できます。貯蓄は入金応当日（30日ごと）にのみ支払われるため、応当日より前に引き出した場合、当期の収入は得られません。
FGC は節約を保証しますか?
はい。 FGC (信用保証基金) により、すべての銀行を合わせて CPF あたり最大 ¥ 250.000 por CPF por instituição financeira. Isso inclui o principal depositado mais os rendimentos acumulados. Para valores acima desse limite, o excedente não está garantido em caso de falência da instituição. O FGC cobre um total de até ¥ 100 万までの節約が保証され、更新期間は 4 年です。
貯蓄からSelic Treasuryに移行する価値はありますか?
ほとんどのシナリオではそうです。財務省 Selic は CDI のほぼ 100% の利回り (保管手数料は年間 0.20%) で、毎日の流動性を備えています。償還は翌営業日に口座に入金されます。 Selic レベルに応じて CDI の 70% ～ 85% が得られるため、節約効果は長期的には大幅に失われます。緊急準備金として貯蓄を利用する人にとって、同等のリスクを伴う収益性の点では、財務省 Selic が優れています。
CDB よりも節約効果が高いケースはありますか?
まれなシナリオでは、提供される CDB の IR チャージ付き CDI の収益が 70% 未満の場合、収益は IR 免除の節約よりも少なくなる可能性があります。さらに、30 日未満の期間内 (貯蓄記念日前) に償還する場合は、日次流動性のある CDB の方が優れています。 ¥250,000 を超える金額については、金融機関ごとに細分化された FGC によって節約が保証されますが、Tesuro Direto は連邦政府によって保証されます (金額制限なし)。