Savings Simulator vs. CDI – Investitionsvergleich
Simulieren und vergleichen Sie den Nettoertrag des Sparkontos mit steuerfreien CDI-indizierten Anlagen (z. B. CDB, LCI und LCA).
Was ist der Zweck?
Dieser Rechner vergleicht den realen Nettoertrag des Sparkontos mit festverzinslichen Anlagen, die an den CDI (CDB, LCI, LCA, Treasury Selic) für die gleiche Laufzeit und das gleiche Anfangskapital gebunden sind, und zeigt die Differenz in den Reais und den höheren Prozentsatz jeder Alternative an.
Verwendete Formel
Der Simulator berechnet das monatlich zusammengesetzte Einkommen:
- Spareinkommen:
- Wenn jährliche Selic
≤ 8.5\%: Sparrate =70\%der Selic-Rate + TR. - Bei jährlicher Selic
> 8.5\%: Sparrate =0.5\%pro Monat + TR.
- CDI-Ertrag:
- CDI-Satz = CDI-Referenzsatz
×Vertraglicher Prozentsatz. M_{CDI} = P × (1 + i_{CDI})n
- Regressive IR-Besteuerung des CDI-Gewinns:
- Bis 6 Monate: 22,5 % | 7 bis 12 Monate: 20 % | 13 bis 24 Monate: 17,5 % | Über 24 Monate: 15 %.
Wie ist das Ergebnis zu interpretieren?
Der Simulator zeigt die bei jeder Anlageart akkumulierten Endwerte an und zeigt den Bruttogewinn, den Steuerabzug und die endgültige Nettodifferenz zugunsten des CDI.
Praktische Beispiele
Erstinvestition von € 10.000,00 e depósitos mensais de € 500,00 für 12 Monate (CDI zu 100 % des Satzes von 10,4 % pro Jahr, Selic zu 10,5 %):
- Gesamtinvestitionskapital: 16.000,00 €
- Kumulierte Nettoeinsparungen: 16.531,20 €
- Kumulierte Netto-CDB/CDI (mit 20 % IR-Rabatt auf Gewinne): 16.712,40 €
- Differenz: 181,20 € mehr Gewinn beim CDI.
Tipps zur Verwendung
- Für kurze Laufzeiten (Notfallreserve) ist der CDI mit täglicher Liquidität meist die beste Alternative.
- Beachten Sie, dass bei LCI- und LCA-Anleihen keine Einkommensteuer anfällt, was sie im direkten Vergleich noch vorteilhafter macht.
Wichtige Beobachtungen
Die simulierten Marktwerte basieren auf festen Prognosen der Selic- und CDI-Sätze und können im Einklang mit der nationalen Geldpolitik realen Veränderungen unterliegen.
Häufig gestellte Fragen (FAQ)
Ist CDB genauso sicher wie Ersparnisse?
Ja. Beide sind durch den FGC (Credit Guarantee Fund) für Beträge von bis zu 250.000,00 € pro CPF und pro Finanzinstitut geschützt und garantiert.
Was bedeutet „100 % CDI“?
Dies bedeutet, dass die Investition genau die gleiche Variation des über den Zeitraum akkumulierten CDI-Zinssatzes abwirft (der Marktzinssatz liegt sehr nahe am offiziellen Selic-Zinssatz).
Was bringt aktuell mehr: Einsparungen oder 100 % der CDI?
Historisch gesehen, bei einem Selic-Zinssatz von über 8,5 % pro Jahr, bringen Anlagen, die mit 100 % des CDI verknüpft sind (z. B. CDBs mit täglicher Liquidität), deutlich mehr Rendite als Sparkonten, selbst nach Abzug der Einkommenssteuer.
Gibt es Steuern auf Sparerträge?
Nein. Das Sparkonto ist für Privatanleger in Brasilien vollständig von der Einkommenssteuer (IR) und der IOF (nach 30 Tagen nach Antragstellung) befreit.
Wie funktioniert die Sparberechnungsregel?
Die Sparvergütung folgt zwei Regeln: Wenn der Selic-Zinssatz über 8,5 % pro Jahr liegt, beträgt die Sparrendite 0,5 % pro Monat zuzüglich TR (Referenzzinssatz). Wenn Selic 8,5 % pro Jahr oder weniger beträgt, beträgt die Ersparnis 70 % von Selic plus TR. Ersparnisse werden erst am Jahrestag der Einzahlung (alle 30 Tage) ausgezahlt, sodass Abhebungen vor dem Jahrestag keine Einnahmen für den aktuellen Zeitraum erzielen.
Sind Einsparungen durch die FGC garantiert?
Ja. Ersparnisse werden durch den FGC (Credit Guarantee Fund) bis zu € 250.000 por CPF por instituição financeira. Isso inclui o principal depositado mais os rendimentos acumulados. Para valores acima desse limite, o excedente não está garantido em caso de falência da instituição. O FGC cobre um total de até € 1 Million pro CPF in allen Banken zusammen garantiert, mit einer Verlängerungsfrist von vier Jahren.
Lohnt es sich, vom Sparkonto zum Selic-Finanzministerium zu wechseln?
In den meisten Szenarien ja. Das Treasury Selic erwirtschaftet nahezu 100 % des CDI (mit einer Depotgebühr von 0,20 % pro Jahr) und verfügt über tägliche Liquidität – die Rückzahlung geht am nächsten Geschäftstag auf das Konto. Einsparungen, die je nach Selic-Niveau zwischen 70 % und 85 % des CDI ausmachen, gehen langfristig deutlich verloren. Für diejenigen, die Ersparnisse als Notreserve nutzen, ist das Treasury Selic hinsichtlich der Rentabilität bei gleichem Risiko überlegen.
Gibt es einen Fall, in dem Einsparungen besser sind als CDB?
In seltenen Fällen: Wenn die angebotene CDB weniger als 70 % des CDI mit IR-Gebühr einbringt, kann es sein, dass sie weniger als die von der IR befreiten Ersparnisse einbringt. Darüber hinaus sind für Rücknahmen innerhalb eines Zeitraums von weniger als 30 Tagen (vor dem Sparjubiläum) CDBs mit täglicher Liquidität besser geeignet. Für Beträge über 250.000 € werden die Ersparnisse durch die FGC garantiert, aufgeteilt nach Institutionen, während Tesouro Direto von der Bundesregierung garantiert wird (ohne Wertbegrenzung).